Što je tržište derivata i isplati li se na njemu trgovati za početnika ulagača
Miscelanea / / April 14, 2021
Kad upoznate ovaj segment razmjene, morate biti spremni izgubiti nešto novca.
Što je tržište derivata i čime se na njemu trguje
Tržište derivata segment je razmjene u kojem se ugovori zaključuju s određenim rokom. To su uglavnom terminske pogodnosti i opcije. A da biste razumjeli tržište derivata, morate razumjeti što je to.
Budućnosti
Ukratko, futures ugovor je odgođeni ugovor o kupoprodaji. Stranke zaključuju ugovor prema kojem, u određenom vremenskom roku, jedna od njih mora kupiti robu po unaprijed dogovorenoj cijeni, a druga prodati.
Ako cijena robe poraste do zadanog sata, kupac će pobijediti, ako padne, prodavatelj će. Odnosno, korist takvih ugovora vezana je uz mogućnost predviđanja kako će se vrijednost promijeniti i na sretnu slučajnost.
Što se tiče vrijednosnih papira, u većini slučajeva, nakon isteka ugovora, nitko nikome ništa ne prodaje. Strane utvrđuju cijene robe na datum naveden u ugovoru, a "gubitnik" isplaćuje "pobjednika".
Razumjeti detalje⏳💰
- Što su budućnosti i zašto su loše za ulaganje?
Opcije
Opcije su u biti slične terminskim ugovorima. To su također ugovori za odgođenu kupnju i prodaju, ali postoji jedna važna razlika.
Futures ugovor obvezuje sudionike da se dogovore dogovorenog dana, to je gruba neizbježnost. I kupac opcije dobiva pravo, a ne obvezu, da u dogovoreno vrijeme kupi ili proda (ovisno o ugovoru) imovinu koja je temelj opcije. To bi mogla biti dionica ili, recimo, plemeniti metal.
Važno je da osoba može kupiti opciju i, pod uvjetima transakcije, naknadno djelovati i kao prodavač i kao kupac imovine.
Na primjer, kupac uzima opciju dionice i plaća prodavatelju 100 rubalja. Prema uvjetima ugovora, nakon tri mjeseca kupac može kupiti od prodavatelja udio za 1.000 rubalja - ako želi.
Ako nakon tri mjeseca dionica poskupi i košta najmanje 1.200 rubalja, kupcu je isplativo kupiti je. Ukupni će troškovi biti za 100 rubalja manji od nove vrijednosti vrijednosnice: 1.000 rubalja po dionici i 100 rubalja po opciji. Ali prodavač će u ovom slučaju izgubiti 100 rubalja.
Ako dionica postane jeftinija, tada kupac ima pravo otkazati posao i izgubiti 100 rubalja plaćenih za imovinu. Tada prodavač zarađuje 100 rubalja.
Zašto trgovati na tržištu derivata
Budućnosti i opcije nemaju nikakve veze s konzervativnim ulaganjem. To su špekulacije o kojima se odlučuje u nadi da će se prognoze potvrditi, a sreća biti na strani trgovca.
Ako se ispune očekivanja, možete puno zaraditi. No, šanse za gubitak ogromnih iznosa na tržištu derivata također su velike.
Uz to, profesionalci štite portfelj vrijednosnih papira, odnosno štite ga od rizika. To se može učiniti, na primjer, prodajom terminskih ugovora na vrijednosne papire koji su zabrinjavajući. Ako cijena poraste, trgovac će zarađivati na samim vrijednosnim papirima, ako padnu - na futuresima.
Isplati li se ući na tržište derivata
Stručnjaci su jednoglasni da ova aktivnost nije za početnike.
Tržište derivata nije pogodno za dugoročne ulagače i početnike koji poduzimaju prve korake kako bi spasili svoj kapital. Ulaz na tržište derivata je nizak: novca bi trebalo biti dovoljno samo za iznos jamstva. A to privlači pridošlice koje u konačnici služe kao „topovsko meso“ za velike ribe. Kao rezultat toga, neiskusni trgovci gube ušteđevinu, a mnogi i dalje ostaju dužni brokeru. Stoga je bolje započeti s tradicionalnim tržištima: valuta i dionice.
Igor Faynman
stručnjak za osobne financije i investicije
Da bi se radilo na tržištu derivata, mora se uzeti u obzir ogroman broj nijansi, kaže Evgeny Marchenko, direktor E.M. FINANCE. Ovaj odjeljak nije baš prikladan investitori. Umjesto toga, to je za trgovce koji su spremni posvetiti značajan dio svog vremena čitanju ljestvica, analiziranju pozadine vijesti i drugim aspektima.
Neiskusni investitor nema apsolutno nikakve veze na tržištu izvedenica. Korištenje složenih i izvedenih alata zahtijeva više od vještina upravljanje rizikom, ali također se bavite vlastitom analitikom, ne fokusirajući se na oprečne savjete drugi.
Evgenij Marčenko
Ravnatelj E.M.FINANCE
Kako trgovati na tržištu derivata
Ako osjećate da ste zreli i razumijete kako instrumenti rade, tada možete pokušati ući na tržište derivata i steći iskustvo. Glavna stvar je ne silaziti s palice i nastaviti oprezno. A također i da dodijelite iznos koji vam ne smeta izgubiti i budite spremni za to.
Ako investitor početnik želi proučiti izvedene financijske instrumente kojima se trguje na tržištu derivata, tada mora biti spreman na negativno iskustvo gubitka određenog iznosa. Bez toga je nemoguće razumjeti kako funkcionira tržište derivata.
Oleg Bogdanov
vodeći analitičar u QBF-u
U Rusiji postoji tržište derivata na moskovskoj i peterburškoj burzi. Da biste na njemu trgovali, trebate posredovanje ili pojedinačni investicijski račun.
Za privatne ulagače futures je prikladniji za špekulacije nego opcije. Za mali iznos možete dobiti prava na značajnu imovinu. Na primjer, za 100 dolara kontrolirajte kretanje unče zlata, koje se trenutno trguje na području od 2.000 dolara. Ali ako kotacija padne, tada postoji rizik od gubitka ulaganja, pa čak i zaduživanja.
Elena Smirnova
Voditelj investicijskog sadržaja na Banki.ru
Općenito, morate biti spremni za ulazak na tržište derivata. Prvo naučite što je to i okušajte se u tradicionalnom segmentu trgovanja vrijednosnim papirima, a ne izvedenicama u obliku terminskih ugovora i opcija.
Špekulacije su punopravni posao, ali novac za to ne samo da se može platiti, već i oduzeti.
Pročitajte također🧐
- 12 najboljih besplatnih usluga i internetskih tečajeva koji će vas naučiti kako investirati
- Kako funkcionira burza i što trebate znati da biste postali član
- Što su plavi čipovi i zašto u njih ulagati
- Što sam shvatio kad sam počeo trgovati na burzi