Zašto postati kvalificirani investitor

Po čemu se kvalificirani ulagač razlikuje od nekvalificiranog

Kvalificirani ulagač posebna je kategorija sudionika na financijskom tržištu koji su dokazali svoje znanje i iskustvo. Ovaj pravni status imaju financijske tvrtke, vladine agencije i neki ljudi. Pomoću njega mogu ulagati u bilo koje investicijske instrumente budući da razumiju što rade i stoga su sami odgovorni za rizične pothvate.

Prema zadanim postavkama, ulagač se smatra nekvalificiranim. Može se samo uložitiFederalni zakon od 11. lipnja 2021. br. Br. 192-FZ "O izmjenama i dopunama određenih zakonodavnih akata Ruske Federacije" u relativno pouzdane i jednostavne vrijednosne papire:

• dionice ruskih tvrtki koje su primljene u trgovanje na burzama;
instagram viewer
• državne obveznice Rusije i drugih zemalja Euroazijske ekonomske unije, država članica Europske unije, Irske i Ujedinjenog Kraljevstva;
• korporativne obveznice tvrtki s visokim ulaganjima iz istih zemalja;
• dionice otvorenih, burzovnih i zatvorenih investicijskih fondova.

2020. godine, izračunao je, oko 4,5 milijuna novih ulagača došlo je na ruske burzeGotovo 5 milijuna ljudi postalo je ulagačima na Moskovskoj burzi 2020. / Moskovskoj burzi Centralna banka. To je polovica svih ulagača u Rusiji. Ovdje je vodstvo regulatora odlučilo da neprofesionalce treba još više zaštititi od složenih i rizičnih alata.

Stoga će od 1. listopada 2021. u Rusiji postojati dvije vrste neprofesionalnih ulagača: „nekvalificirani posebno zaštićeni“ i „nekvalificirani besposleni“. Prvi će moći ulagati samo u instrumente s gornjeg popisa. Potonji će morati proći posebno testiranje, čiji se standardi još uvijek razvijaju. Nagrada - dopuštenje za ulaganje u rizično, ali potencijalno isplativije alata, naime: terminski ugovori, dionice stranih tvrtki izvan S&P 500 i obveznice drugih zemalja.

Zašto vam je potreban status kvalificiranog ulagača

Privatni ulagači dobivaju ovaj statusFederalni zakon od 22. travnja 1996. br. 39-FZ (sa izmjenama i dopunama 11. lipnja 2021.) "O tržištu vrijednosnih papira" radi novca: ulaganja koja su im na raspolaganju mogu donijeti veću dobit od vrijednosnih papira velikih tvrtki. S druge strane, kvalificirani ulagači razumiju i prihvaćaju da su izloženi visokom riziku te da uopće mogu ostati bez ulaganja.

Određeni skup vrijednosnih papira ovisi o posredniku, ali to su u pravilu:

• Dionice i obveznice stranih tvrtki koje nisu uključene u dionički indeks S&P 500 i kojima se trguje na stranim burzama: američkoj, britanskoj, njemačkoj, Hong Kongu i drugima.
• Strani derivati: terminski ugovori, opcije i terminski fondovi na dionice, obveznice, valutama i indeksi.
• ETF -ovi na stranim burzama iz bilo kojeg društva za upravljanje.
• Euroobveznice (zaduživanje u stranoj valuti) tvrtki i država kojima se trguje i na burzama i na tržištu bez recepta.
• Investicijske dionice, pothvat i hedge fondove.

Što je potrebno da biste postali kvalificirani ulagač

Dobiti 1. Federalni zakon od 22. travnja 1996. br. 39-FZ (sa izmjenama i dopunama 11. lipnja 2021.) "O tržištu vrijednosnih papira"
2. Pravilnik Banke Rusije od 29. travnja 2015. br. 3629-U "O priznavanju osoba kvalificiranim ulagateljima i postupku vođenja registra osoba priznatih kao kvalificirani ulagači" ovaj status, pravne osobe moraju raditi s financijskim tržištima ili imati kapital od 200 milijuna rubalja. Najčešće među kvalificiranim spadaju investicijski i mirovinski fondovi, osiguravajuća društva, banke, međunarodne financijske organizacije i neki ruski odjeli.

Pojedinac se prepoznajePravilnik Banke Rusije od 29. travnja 2015. br. 3629-U "O priznavanju osoba kvalificiranim ulagateljima i postupku vođenja registra osoba priznatih kao kvalificirani ulagači" kvalificirani posrednici ulagači ili poslovne banke. Oni ocjenjuju osobu prema popisu zahtjeva koji je opisan u zakonu. Dovoljno je da investitor ispuni jedan od kriterija.

Imajte potrebnu količinu novca

Investitor mora potvrditi da ima najmanje 6 milijuna rubalja, koji su uloženi u određenu imovinu:

• bilo koju valutu na računima u ruskim i stranim bankama;
• dragocjeni metali na neraspoređenim metalnim računima;
• dionice, obveznice i jedinice investicijskih fondova, uključujući one prenesene na upravljanje povjerenjem;
• terminski ugovori, opcije i drugi instrumenti tržišta.

Vrijednosni papiri stranih posrednika, nekretnina, automobila, kao i novac na kreditnim karticama i računima pravnih osoba ne uzimaju se u obzir.

Puno trgujte na financijskom tržištu

Broje se transakcije vrijednosnim papirima i izvedenicama u posljednja četiri tromjesečja. Ulagač mora trgovati za najmanje šest milijuna rubalja, zatvoriti najmanje 40 transakcija i obaviti ih najmanje jednom mjesečno.

Steknite ekonomsko obrazovanje, svjedodžbu ili svjedodžbu

Ako je investitor dobio višu ekonomsku obrazovanje, tada je takva osoba odmah spremna za priznavanje kvalificiranosti. Zakon ne definira posebne programe osposobljavanja, pa posrednici sami odlučuju što će smatrati odgovarajućom specijalnošću. No važno je da sveučilište također ima pravo certificirati profesionalce na tržištu vrijednosnih papira. Sada to mogu učiniti samo četiri institucije: Centar za obuku MFC -a, Ekonomsko sveučilište u Samari, Uralski institut za burzu i Rusko ekonomsko sveučilište.

Druga je mogućnost da sami proučite, položite ispite i steknete certifikat stručnjaka za financijsko tržište, revizora ili aktuara osiguranja (stručnjak za financijska sigurnost i rizik) ili ovjereni od ovlaštenog financijskog analitičara (CFA), ovlaštenog međunarodnog ulagačkog analitičara (CIIA) ili financijskog rizika Upravitelj (FRM).

Rad u financijskoj instituciji

U obzir se uzima samo posao koji je izravno povezan s financijskim tržištima: morate se baviti vrijednim poslovima vrijednosne papire ili izvedenice, upravljanje rizicima, analitiku ili barem dajte preporuke za trgovci.

Ako se sama organizacija smatra kvalificiranim ulagačem, tada su osobi dvije godine radnog iskustva dovoljne. Ako ne, onda vam trebaju tri godine.

Kako pravilno registrirati status kvalificiranog ulagača

U Rusiji ne postoji jedinstveni državni registar kvalificiranih ulagača. Svaki broker ili društvo za upravljanje održava svojePravilnik Banke Rusije od 29. travnja 2015. br. 3629-U "O priznavanju osoba kvalificiranim ulagateljima i postupku vođenja registra osoba priznatih kao kvalificirani ulagači" popis: ako je osoba dobila status u jednoj tvrtki, onda će za drugu morati ponovno proći cijeli postupak.

To je djelomično razlog zašto na Internetu postoji mnogo ponuda za dobivanje statusa kvalificiranog ulagača po niskoj cijeni: pomoću lažnih potvrda o prihodu, obujmu trgovanja ili radnog iskustva. Bolje ne pristati na to, jer Središnja banka povremeno provjerava registre trgovačkih društava.

Ako se otkrije krivotvorina, ulagač će u najboljem slučaju odmah biti blokiran svom imovinom. U najgorem slučaju možete biti tuženi za krivotvorenje dokumenata i prijevaru.

Svaka tvrtka ima svoja pravila za provođenje pravnih postupaka, ponekad strožijih nego što to propisuje zakon. Stoga se određene radnje mogu razlikovati, ali opća suština je sljedeća.

Pripremite dokumente

Tvrtka će tražiti potvrdu da ulagač ispunjava uvjete za kvalificirani status. Ima smisla unaprijed prikupiti popratne dokumente:

• Izvodi banaka i izvješća društva za upravljanje potvrđuju da ih ima šest milijuna.
• Izjava o transakcijama za četiri tromjesečja od brokera - prikazuju promet i broj transakcija.
• Diploma, srednja škola ili svjedodžba - za potvrdu obrazovanja.
• Kopija radne knjižice ili ugovora - za ovjeru radnog iskustva.

Zatim morate doći u ured banke ili brokera, potpisati prijavu i podnijeti potrebne dokumente. Ponekad se mogu poslati e-poštom ili preporučenom poštom. Bolje je provjeriti formalnosti u određenoj organizaciji.

Ispunite prijavu

Obrazac zahtjeva također se razlikuje, ali barem uključuje osobne podatke i popratne dokumente. Česte stavke osim njih:

• Instrumenti za koje se izdaje status. Ulagač može izabrati želi li se osposobiti za vrijednosne papire, terminske poslove i opcije, ili oboje.
• Prihvaćanje povećanih rizika. Osoba će moći ulagati u instrumente na kojima je stvarno izgubiti sav kapital.
• Odbijanje plaćanjaSavezni zakon od 5. ožujka 1999. br. 46-FZ "O zaštiti prava i legitimnih interesa ulagača na tržištu vrijednosnih papira" iz kompenzacijskog fonda. To je državno poduzeće koje pomaže ulagačima i dioničarima u tvrtkama u stečaju - ali samo pojedincima.

Pošaljite dokumente posredniku

Ostali će menadžeri na strani brokera ili banke učiniti sami: provjerit će dokumente i zahtjev, zatražiti dodatne informacije i dodati podatke ulagača na popis kvalificiranih.

Ovdje je važno uzeti u obzir da ćete morati proći identifikaciju: ili u uredu tvrtke s putovnicom, ili pomoću elektroničkog potpisa.

Ono što vrijedi zapamtiti

1. Kvalificirani ulagač je kategorija sudionika na financijskom tržištu koji su potvrdili svoje znanje i iskustvo. Ovo je pravni status koji dobivaju ljudi i neke organizacije.
2. Nekvalificirani ulagač može uložiti u ograničen popis imovine, kvalificirani ulagač u sve.
3. Alati dostupni kvalificiranim ulagačima mogu donijeti visoke prinose i uništiti sav kapital.
4. Kvalificirani ulagači mogu biti ljudi s financijskim obrazovanjem, odgovarajućim radnim iskustvom, velikim količinama transakcija na tržištu ili kapitalom od 6 milijuna rubalja.
5. Status kvalificiranog ulagača dodjeljuju same banke i brokeri, pa su postupak i zahtjevi za svakoga različiti.